テクニカル分析が使えない理由｜極値という“1等星”を見つける技術

2025年9月22日

導入

多くの初心者トレーダーは、最初にテクニカル分析、勝てる手法を学びます。

これは、星座を勉強して、星座が実際に形成されれば利益が発生することと同じ。

移動平均線、ボリンジャーバンド、RSI、ダブルトップやダブルボトム……。
一見すると「これを覚えれば勝てそう」と思えます。

しかし実際に相場で使ってみると、多くの人がこう感じます。

「チャートを見返せば当たっているのに、リアルでは当たらない」
「後から理由をつけるのは簡単だけど、未来は読めない」

まるで後出しジャンケンです。
では、なぜテクニカル分析は“そのままでは使えない”のでしょうか？

星座の比喩で考える

星座の知識は、トレードの利益の出し方である。

夜空を見上げると、無数の星が散らばっています。
その中から「北斗七星」「オリオン座」といった形を見出すのは人間の想像力です。

同じことが相場にも言えます。
チャートの値動きは無限にあり、そこに線を引けば「星座」のようにパターンを作ることができます。

下がったあとに上がれば「ダブルボトム」
高値を切り下げれば「下降トレンド」

しかし、これは過去を説明しているだけ。
未来を当てる力にはなりません。
なぜなら「どの星をつなぐか」が恣意的だからです。

いつどのような星座が形成されるのかは分からないということ。

1等星を見つけるとはどういうことか

星空のすべてをつないでも意味がありません。星同士をつなごう（ポジションを持とう）とすればするほど、違った場合に損切りをしなければなりません。

トレンドの発生の起点・価格帯を見つけること

いち早くトレンドを察知して、トレンドが発生する前にポジションを持てば利益が発生します。

意味を持つのは、1等星や2等星のように強い光を放つ星を選んで結ぶときです。
そこに人々が共通の「星座」を見いだすことができます。

相場も同じです。
無限の値動きの中で、意味を持つのは「極値」です。

極値とは――

群衆心理の心理的節目
トレンドが発生する可能性のある場所。

このように“エネルギーが強い点”だけが、未来の相場に影響を与えます。

ダブルボトム・トップの反発ポイント

たとえば「ダブルボトム」を考えてみましょう。
多くの教材には「2回底をつけたら買い」と書いてあります。
しかし実際には失敗するケースも多い。

なぜでしょうか？
その安値が“極値”でなければ、そこにエネルギーは集まりません。

大口が動いていない
群衆が注目していない
ただのランダムな波形

この場合、形だけダブルボトムでも、相場は反発しないのです。

逆に“極値”であれば、そこからトレンドが立ち上がります。
つまり、形ではなくエネルギーを持つ点かどうかが本質なのです。

ただのランダムな波形により、偽物の星座も形成され得るのです。星座確定後は、どれほどその星座が夜空に存在するか分かりません。星座の存在時間はトレンドの発生期間です。